Aleris International, Inc.
Declaraciones consolidadas de flujos de efectivo
(no auditadas)
(en millones)
(Sucesor) Combinado (Sucesor) (Predecesor)
Para los Para los Para los Para los
nueve nueve cuatro cinco
meses meses meses meses
finalizados finalizados finalizados finalizados
el 30 de el 30 de el 30 de el 31 de
septiembre septiembre septiembre mayo
de 2011 de 2010 de 2010 de 2010
Actividades
operativas
Ingresos netos $ 141,7 $ 2.233,8 $ 29,7 $ 2.204,1
Ajustes para
Reconciliar los
ingresos netos con el
efectivo neto
(utilizado) por las
actividades
operativas:
Depreciación
y
amortización 50,9 40,9 20,7 20,2
Aprovisionamiento para
(beneficio de)
impuestos a los ingresos
diferidos 1,5 (11,4) - (11,4)
Cargas de elementos de
reorganización:
(ganancias) (1,4) (2.221,8) 5,5 (2.227,3)
Pagos, neto
de efectivo
recibido (1,7) (50,0) (18,8) (31,2)
Cargas de reestructuración y
deterioro
(ganancias):
Cargas
(ganancias) 3,4 0,8 1,2 (0,4)
Pagos (3,0) (7,1) (1,6) (5.5)
Gastos de compensación basada
en stock 7,3 4,0 2,7 1,3
Pérdidas no
realizadas (ganancias)
en instrumentos
financieros
derivativos 13,4 27,0 (12,2) 39,2
Pérdidas por
Intercambio de
divisas (ganancias)
En la deuda (1,0) 25,5 - 25,5
Amortización de los
costes de emisión
de la deuda 4,5 29,2 1,4 27,8
Otras cargas no de
efectivo (ganancias),
neto (5,9) 4,8 (13,5) 18,3
Cambios en activos
operativos
y pasivos:
Cambio en
cuentas
por cobrar (130,7) (165,8) 15,7 (181,5)
Cambio en
inventarios (53,5) (115,6) 23,1 (138,7)
Cambio en
Otros activos (3,7) 2,3 17,5 (15,2)
Cambio en cuentas
pagaderas 88,4 89,5 22,1 67,4
Cambio en pasivos
Acumulados 39,5 38,5 5,1 33,4
Efectivo neto
ofrecido
(utilizado) por
actividades
operativas 149,7 75,4 98,6 (174,0)
Actividades de inversión
Pagos de
propiedad,
planta y
equipamiento (108,4) (41,4) (25,4) (16,0)
Ganancias de
la venta de
propiedad,
planta y
equipamiento 7,8 0,6 0,3 0,3
Otros (0,4) 0,1 0,1 -
Efectivo neto utilizado
por las actividades
de inversión (101,0) (40,7) (25,0) (15,7)
Actividades de
financiación
Ganancias de
ABL Facility - 140,8 60,8 80,0
Pagos de
ABL Facility - (142,6) (142,6) -
Ganancias de
emisión de
bonos senior,
neto de descuento
de $10,0 490,0 - - -
Ganancias de
China Loan
Facility 11,5 - - -
Pagos netos de
otra deuda
a largo plazo (1,0) (1,8) (0,5) (1,3)
Ganancias de la
emisión de
acciones comunes,
neto de costes de
emisión
de $22,5 - 541,1 - 541,1
Ganancias de la
emisión de
acciones preferentes - 5,0 - 5,0
Ganancias de
bonos intercambiables,
neto de
costes de emisión
de $1,2 - 43,8 - 43,8
Ganancias de
DIP ABL
Facility - 895,3 - 895,3
Pagos de
DIP ABL
Facility - (1.112,5) - (1.112,5)
Ganancias de
DIP Term
Facility - 34,8 - 34,8
Pagos de
DIP Term
Facility - (244,7) - (244,7)
Costes de emisión
de deuda
y capital (7,2) (55,2) (1,0) (54,2)
Contribuciones
de
intereses
no controlados 7,6 - - -
Dividendos pagados
a Aleris
Corporation (400,0) - - -
Otros 2,0 (0,1) (0,3) 0,2
Efectivo neto
ofrecido
(utilizado) por
actividades
financieras 102,9 103,9 (83,6) 187,5
Efecto de las
diferencias de la tasa
De cambio en el
efectivo y equivalentes
de efectivo 0,8 (1,6) 6,2 (7,8)
Incremento neto
(reducción) en efectivo
y equivalentes de
efectivo 152,4 (13,8) (3,8) (10,0)
Efectivo y equivalentes
de efectivo al comienzo
del periodo 113,5 108,9 98,9 108,9
Efectivo y equivalentes
de efectivo al final
del periodo $ 265,9 $ 95,1 $ 95,1 $ 98,9
Aleris International, Inc.
Reconciliación de los ingresos netos atribuibles a Aleris International,
Inc. con el
EBITDA ajustado
(no auditado)
(en millones)
Para los tres Para los nueve
meses finalizados el meses finalizados el
30 de septiembre de 30 de septiembre de
2011 2010 2011 2010
(Sucesor) (Sucesor) (Combinado)
Ingresos netos
Atribuibles a
Aleris
International, Inc. $ 27,9 $ 53,8 $ 141,8 $ 2.233,8
Gastos de interés,
neto 11,8 2,9 34,2 77,5
(Beneficio de)
Aprovisionamiento para impuestos
a los ingresos (0,3) 9,4 9,6 1,0
Depreciación y
amortización 17,0 15,4 50,9 40,9
EBITDA 56,4 81,5 236,5 2.353,2
Elementos de
reorganización, neto 0,1 3,5 (1,4) (2.221,8)
Pérdidas no realizadas
(ganancias) en
instrumentos financieros
derivativos 22,3 (20,9) 13,4 27,0
Retraso del precio
Del metal (favorable)
(desfavorable) (8,7) 13,1 (6,3) (14,3)
Cargas de reestructuración
y deterioro 1,6 0,7 3,4 0,8
Impacto de activos de
de registro a su justo valor
mediante contabilidad
fresh-start y de
compra 0,9 (1,2) 2,2 25,8
Pérdidas corrientes
(ganancias) en la traducción
del endeudamiento 5,0 (7,2) (1,0) 24,6
Gastos de compensación
basados en stock 2,8 2,1 7,3 4,0
Costes de puesta
en marcha 4,0 0.6 8,2 0,6
Otros 12,0 (0.3) 7,6 0,7
EBITDA ajustado $ 96,4 $ 71.9 $ 269,9 $ 200,6
Aleris International, Inc.
Reconciliación del EBITDA ajustado con los flujos de efectivo
proporcionados (utilizados) por las actividades operativas
(no auditado)
(en millones)
Para los tres meses Para los nueve meses
finalizados el finalizados el
30 de septiembre de 30 de septiembre del
2011 2010 2011 2010
(Sucesor) (Sucesor) (Combinado)
EBITDA ajustado $ 96,4 $ 71,9 $ 269,9 $ 200,6
Elementos de
reorganización, neto (0,1) (3,5) 1,4 2,221,8
Ganancias (pérdidas)
no realizadas en
instrumentos
financieros
derivativos (22,3) 20,9 (13,4) (27,0)
Retraso favorable
(desfavorable)
del precio del metal 8,7 (13,1) 6,3 14,3
Cargas de reestructuración
y deterioro (1,6) (0,7) (3,4) (0,8)
Impacto de registro
de activos
a su justo valor
mediante contabilidad
fresh-start y
de compra (0,9) 1,2 (2,2) (25,8)
Ganancias (pérdidas)
de divisa en la traducción
del endeudamiento (5,0) 7,2 1,0 (24,6)
Gastos de compensación
basados en stock (2,8) (2,1) (7,3) (4,0)
Costes de puesta en marcha (4,0) (0,6) (8,2) (0,6)
Otros (12,0) 0,3 (7,6) (0,7)
EBITDA 56,4 81,5 236,5 2.353,2
Gastos por intereses,
neto (11,8) (2,9) (34,2) (77,5)
Beneficio de
(aprovisionamiento para)
impuestos a los ingresos 0,3 (9,4) (9,6) (1,0)
Depreciación y
amortización (17,0) (15,4) (50,9) (40,9)
Ingresos netos
atribuibles a
Aleris
International,
Inc. 27,9 53,8 141,8 2,233,8
Pérdida neta
Atribuible a
Interés no controlado (0,3) - (0,1) -
Ingresos netos 27,6 53,8 141,7 2,233,8
Depreciación y
amortización 17,0 15,4 50,9 40,9
Aprovisionamiento para
impuestos a los ingresos
diferidos (beneficio de) 0,7 - 1,5 (11,4)
Elementos de
reorganización, neto de
pagos (1,5) (9,2) (3,1) (2.271,8)
Cargas de reestructuración y
deterioro (ganancias),
neto de pagos 0,4 (0,4) 0,4 (6,3)
Gastos de compensación
basados
en stock 2,8 2,1 7,3 4,0
Pérdidas no realizadas
(ganancias) en
instrumentos
financieros
derivativos 22,3 (20,9) 13,4 27,0
Pérdidas de intercambio de
moneda (ganancias) en
la deuda 5,3 (0,1) (1,0) 25,5
Amortización de los
costes de emisión
de la deuda 1,5 1,0 4,5 29,2
Otras cargas de no efectivo
(ganancias),
neto 2,0 (14,8) (5,9) 4,8
Cambio en activos
operativos
y pasivos:
Cambio en cuentas
por cobrar 30,0 12,3 (130,7) (165,8)
Cambio en
inventarios 7,4 (8,3) (53,5) (115,6)
Cambio en otros
activos 4,1 19,4 (3,7) 2,3
Cambio en
cuentas pagaderas 16,4 20,8 88,4 89,5
Cambio en los pasivos
acumulados (10,7) 2,1 39,5 38,5
Efectivo neto proporcionado
(utilizado) por las
actividades
operativas $ 125,3 $ 73,2 $ 149,7 $ (75,4)
(CONTINUA)
Andalucía
